「融資大減肥,法人買不停」找出法人危機入市好機會!#3

「融資大減肥,法人買不停」找出法人危機入市好機會!#3

股票投資入門 籌碼面

(圖片來源:貓奴投資樂園) 本人拍攝,未經允許請勿盜用侵權。

每一次危機來臨都是贏家入市最好的機會,注意「融資減、法人買」的籌碼安定股!

台股五月第一個交易日卻因受美股費半大跌、國內外疫情升溫

加權指數 3 日市值蒸發 1.03 兆元,技術面角度屬於短線漲多的良性拉回,

成交量爆出 6,723 億元頻頻創歷史新歌,

成交量的暴增則是因台股市值放大的同步增加,

當市場受到系統性風險所引起的賣壓恐慌情緒升溫時,

只要能利用每次的利空消息進場,

最後交易結果往往容易是賺錢的 且 屢試不爽。

即使是「好股票」也很可能受恐慌性賣壓拖累,導致股價被低估↘

 

對 Efron 而言,一樣的盤在不同人的眼裡「想的」和「做的」不一樣,

每一次危機來臨都是贏家入市最好的機會,

能抵抗風險懂得危機處理的人才會是「長期贏家」,

如果你還處在觀望心態,把握市場最恐慌時候,

不如練習找出「融資大減肥,法人買不停」的籌碼安定股。

 

讓我們繼續看下去…

 

把握市場最恐慌時候,找出「融資大減肥,法人買不停」個股

所謂「覆巢之下無完卵」當系統風險來臨時,

無論是好股票或不好的股票都會面臨「恐慌性殺盤」,

在全市場最恐慌之際,股票籌碼凌亂下股價就容易持續下跌破底,

特別是股市遭受非經濟因素干擾而快速崩跌,

而公司營收與獲利影響程度較小,

觀察「融資減、法人買」的訊號就能找出籌碼安定股,

 

背後邏輯為,如果 1 檔公司前景及大環境沒有太大的變化時,

法人看好未來前景的個股不容易在短時間內出清,

畢竟法人都會密切追蹤產業變化、公司訂單狀況,

因此,在市場尚未察覺前多數可以領先在初升段布局,

延續2021/1/29 融資減、法人買篇)矽創8016 範例分享後,

股價從 160 元漲至新高 340 元,波段漲幅達 +112.5%

 

(延伸閱讀:2021/1/29 融資減、法人買篇

 

◎「融資減,法人買」的 10 檔籌碼安定股清單

站在籌碼角度來看,每 1 檔個股在外流通股數大致上是固定的,

所以籌碼流向誰的手上就變得很重要,

就市場上認知,散戶一般資金少容易使用融資槓桿操作,

因此,籌碼穩定性最弱的是「融資」,

如果 1 檔股票都是散戶的天下,在籌碼凌亂情況下股價就容易下跌,

反之,融資持股減少籌碼流向法人,股票籌碼穩定性相對就比較強。

 

接下來 Efron 分享設定「融資減、法人買」的選股濾網最基礎為以下 3 個條件:

條件 ①. 近 20 日外資或投信持股比率創高:

條件 ②. 近 20 日融資持股比率創低:籌碼由散戶流向法人

條件 ③. 日均量 > 500 張:減少流動性風險

讀者可以自行使用籌碼面、基本面做進階篩選。

 

 

21/5/04範例:歐買尬3687 融資減,法人買

(如下圖)籌碼面角度,

融資持股比率 20 日新低,外資持股比率掛牌以來新高, 

符合「融資減,法人買」訊號,籌碼合理從融資流向外資,

股價表現過去 20 個交易日表現明顯強過於加權指數,

未來指數反彈時相對容易扮演起漲領頭羊的角色。

 

 

20/5/04範例:東和鋼鐵2006 融資減,法人買

(如下圖)籌碼面角度,

融資持股比率 20 日新低,反觀投信與外資持股比率持續挑戰新高,

籌碼合理從融資流向法人,符合「融資減,法人買」訊號,

2021 年以來觀察到型鋼鐵族群才剛轉強,

而法人推估東鋼 2021 年在型鋼獲利持續強勁挹注

以及現金減資 -33% 後每股純益(EPS)有望達 6 元,

明顯較 2020 年 6 – 7 成的高年成長。

 

 

結語補充:

融資因為借錢買股票要付利息的,對於時間上有壓力容易屬於短線操作。

但融資不是每一個情況都輸家的代表,

值得一提的是股本 < 10 億的小型股,

中實戶(主力)也容易使用融資來控盤,

此時,建議透過查詢【分點券商】是否籌碼流入特定幾間囤貨券商手中

因此,不能一昩因為融資增、法人賣就認定個股走勢將偏空。

Efron 的判斷方法為

融資持續增加↗、股價持續破底↘ 就是標準的散戶進場情況;

反之,融資大幅增加且集中在特定幾家囤貨券商,

而股價走勢穩定在季線之上,甚至沿著 5 日線走高,

就可以判斷為主力利用融資在吸收籌碼。

 

◎最後分享給讀者每月 TWD 499 起 Efron 成長股策略訂閱專案

  • 大盤分析:大盤多、空走勢判讀、擬定投資策略
  • 成長股布局:三面合一選股邏輯,掌握成長股選股法
  • 交易策略:建立在產業趨勢、風險、股價的優勢上
  • 建立 SOP:學會設定買賣進出方法

無論是短線或波段操作容易怕追高殺低、看錯方向嗎?

我把市場多年經驗的實戰投資經驗化繁為簡放在訂閱課程中,

細心確認大盤的方向後才能大膽執行策略,

教你在適當時機採取波段操作來回便能創造獲利。

 

如果你喜歡這篇文章,歡迎分享到 Facebook、LINE 若要轉載務必附上詳細原文出處!

 

免責宣言

本網站所提供資訊僅供參考,並無任何推介買賣之意,投資人應自行承擔交易風險。

你也許會喜歡

無留言

發表留言